Ao investir dinheiro, é importante avaliar o risco e retorno dos investimentos disponíveis. O “risco” é a possibilidade de perder dinheiro ou ter retornos negativos, enquanto o “retorno” é o dinheiro que você ganha com o investimento.

É crucial entender como esses dois fatores interagem para tomar decisões de investimento informadas e bem-sucedidas. Por isso, continue a leitura e saiba tudo sobre risco e retorno.

Perfil de investidores

Primeiramente, quando uma pessoa começa a investir o seu dinheiro e abre uma conta em alguma corretora, uma das primeiras coisas que ela vai fazer é a avaliação do seu perfil de risco.

Por meio de uma série de perguntas, ela vai entender se possui um dos três perfis de investimento principais: conservador, moderado e agressivo. Agora, vamos entender mais sobre cada um deles:

Conservador

Investidores conservadores geralmente preferem investimentos com baixo risco e retorno moderado. Eles preferem proteger seu patrimônio e evitar grandes oscilações em seus investimentos. Alguns exemplos de investimentos conservadores são poupança, títulos públicos, CDBs e fundos de renda fixa.

Moderado

Investidores moderados estão dispostos a correr um pouco mais de risco em busca de maiores retornos. Eles estão dispostos a assumir uma certa volatilidade em seus investimentos, mas ainda preferem um equilíbrio entre risco e retorno. Alguns exemplos de investimentos moderados são fundos multimercado e ações de empresas consolidadas.

Agressivo

Investidores agressivos estão dispostos a assumir maiores riscos em busca de retornos mais altos. Eles aceitam uma maior volatilidade em seus investimentos e estão dispostos a investir em ativos mais arriscados, como ações de empresas novas e em crescimento, opções, contratos futuros, entre outros.

Outros perfis de investidores

Além desses três principais, existem também perfis mistos, que combinam características de dois ou mais perfis. Por exemplo, um investidor pode ter um perfil moderado-conservador, preferindo investimentos de baixo risco, mas estando disposto a assumir um pouco mais de risco em busca de maiores retornos.

É importante lembrar que o perfil de investimento de cada pessoa é único e depende de uma série de fatores, como idade, objetivos financeiros, prazo de investimento, conhecimento financeiro e tolerância ao risco.

Por isso, é importante avaliar cuidadosamente seu perfil antes de tomar decisões de investimento, para garantir que seus investimentos estejam alinhados com seus objetivos financeiros e sua capacidade financeira.

Mas sabendo disso, como é que o investidor vai avaliar a relação entre o risco e o retorno do investimento que ele deseja escolher ou já escolheu?

Aí entra a importância de entender um pouco mais sobre o assunto. Vamos lá!

O que é retorno?

Em primeiro lugar, o retorno de um investimento é o lucro que você obtém ao investir seu dinheiro em um determinado ativo, como ações, títulos ou imóveis. Esse lucro pode ser obtido de diferentes formas, através de juros, dividendos ou valorização do ativo, por exemplo.

O que é risco?

O risco é a possibilidade de perda financeira que você pode ter ao investir seu dinheiro. Em outras palavras, é a incerteza quanto ao retorno esperado de um investimento. Todos os investimentos têm algum tipo de risco associado a eles.

Qual é a relação entre risco e retorno?

A relação entre risco e retorno é simples: quanto maior o risco de um investimento, maior deve ser o retorno esperado para compensar esse risco. Em outras palavras, para você colocar o seu dinheiro em um investimento mais arriscado, é necessário que o retorno potencial seja maior.

Por exemplo, se você investir em títulos de dívida do governo, como o Tesouro Direto, o risco de perda é geralmente baixo, com o retorno também sendo “relativamente” baixo. Já se você investir em ações de empresas com alto potencial de crescimento, o risco tende a ser bem mais alto, mas o retorno potencial também é bem maior. No entanto, é importante notar que essa relação entre risco e retorno não é linear.

Isso significa que um investimento mais arriscado pode não necessariamente oferecer um retorno maior, e um investimento menos arriscado pode oferecer um retorno maior do que o esperado. Por isso que é importante avaliar cuidadosamente os riscos e o retorno esperado de qualquer investimento antes de tomar uma decisão.

Como avaliar o risco e o retorno de um investimento?

A avaliação do risco e do retorno de um investimento é um processo complexo e pode variar dependendo do tipo de ativo que você está considerando. No entanto, existem algumas coisas que você pode fazer para ajudá-lo a tomar uma decisão informada:

• Pesquise: faça uma pesquisa sobre o investimento que você está considerando, incluindo sua história, desempenho passado e previsões de analistas para o futuro;

• Avalie o risco: considere o risco associado ao investimento, incluindo o risco financeiro, risco de mercado, risco de liquidez e risco político. Pense em como esses riscos podem afetar o retorno do investimento;

• Avalie o retorno esperado: determine o retorno esperado do investimento com base em suas previsões e na análise de outros investidores experientes.

Assim, para obter um retorno maior, você precisa estar disposto a correr um risco maior. Você pode utilizar ferramentas para fazer uma avaliação dessa relação. Por exemplo, no Kinvo, oferecemos na aba de análise a função “Risco x Retorno”, que tem o objetivo justamente de oferecer ao investidor uma visão de risco e retorno sobre cada ativo que está em sua carteira.

Para isso, são apresentados dois indicadores muito utilizados por profissionais do mercado financeiro: o índice Beta e o índice de Sharpe.

O que é índice Beta?

O Beta é uma medida que indica a volatilidade de um investimento em relação ao mercado como um todo. O índice Beta de um ativo é calculado com base em sua variação histórica em relação ao índice de mercado, que geralmente é o Ibovespa no Brasil ou o S&P500 nos EUA. Um ativo com Beta igual a 1 tem uma volatilidade igual ao mercado. Um ativo com Beta maior que 1 tem uma volatilidade maior que o mercado, o que significa que ele é mais arriscado. Já um ativo com Beta menor que 1 tem uma volatilidade menor que o mercado, o que significa que ele é menos arriscado.

Este indicador é uma ferramenta útil para avaliar o risco de investimentos em ações. Ao analisar o Beta de uma ação, é possível avaliar o risco em relação ao mercado como um todo e decidir se o investimento é adequado para seu perfil de risco.

No Kinvo, mostramos o Beta de cada ativo em relação à sua carteira. Ou seja, você terá uma ideia de quais ativos são os mais e menos voláteis do seu portfólio.

O que é o Índice Sharpe?

Já o Índice de Sharpe é uma medida que relaciona o retorno de um investimento ao seu risco. Ele é calculado dividindo o retorno do investimento pelo desvio padrão de seus retornos. “Traduzindo” para aqueles que não gostam de estatística, o Índice de Sharpe mede a rentabilidade ajustada pelo risco de um investimento.

Assim, esse índice é uma ferramenta útil para comparar a rentabilidade de diferentes investimentos com riscos similares. Ele ajuda o investidor a avaliar se um investimento tem uma rentabilidade suficientemente alta em relação ao seu risco.

Em geral, é importante lembrar que nenhuma medida isolada é suficiente para avaliar o risco de um investimento. É importante avaliar várias medidas de risco, incluindo o índice Beta, o índice de Sharpe e outras medidas, além de considerar o perfil de risco individual de cada investidor.

Embora todos os investimentos carreguem algum nível de risco, o Kinvo fornece informações e recursos valiosos para ajudar os investidores a mitigar esses riscos e maximizar seu potencial de retorno. Dê o play, aprenda como usar e veja como ele pode evoluir seu patrimônio.